Hoje, vamos falar sobre fundos imobiliários, um tema que gera bastante dúvida. Eu sei, muitas pessoas acham que não vale a pena investir nesse tipo de ativo, preferindo outras opções. Mas calma, vou mostrar para vocês o porquê talvez este seja o melhor momento em 10 anos para investir em fundos imobiliários. E não sou só eu que estou dizendo isso, especialistas estão destacando esse cenário. Se você ainda está em dúvida, fica até o final, porque este vídeo pode ser um dos mais importantes sobre fundos imobiliários que já fiz.
Por que Investir em Fundos Imobiliários Agora?
O que está acontecendo com os fundos imobiliários? Estamos vendo descontos históricos, o maior desde o governo Dilma (2015/2016). E com isso, muitos fundos de tijolo estão com descontos absurdos, um cenário único nos últimos 10 anos. Eu sei que você pode estar pensando: “Ah, mas não vale a pena”, mas eu vou te mostrar que este momento pode ser mais interessante do que você imagina.
Esse desconto nos preços dos fundos imobiliários, especialmente nas lajes corporativas, é algo que nunca vimos antes em termos de grandeza. Claro, ainda há o impacto do home office e de mudanças no mercado de trabalho, mas a volta do trabalho presencial pode dar um gás importante para alguns desses fundos.
Impactos da Taxação nos Fundos Imobiliários
Outra dúvida importante é sobre as taxações que o governo está implementando. Embora esteja surgindo a possibilidade de taxar os fundos imobiliários, a boa notícia é que a taxação não será direta. O governo está focando na taxação do dinheiro que recebemos em geral, e não em fundos imobiliários especificamente.
Mesmo com isso, os fundos imobiliários continuam sendo uma opção atraente, e muitos podem até se tornar mais interessantes para investidores. A taxação não é o fim dos fundos, pelo contrário, pode até atrair um novo público para esse mercado.
O Efeito da SELIC nos Fundos Imobiliários
A SELIC está subindo, e isso afeta diretamente os fundos imobiliários. Quando a taxa SELIC sobe, os fundos imobiliários tendem a cair. Mas calma, porque o contrário também acontece: quando a SELIC cair, a tendência é que as cotas dos fundos imobiliários subam novamente. Isso é algo que sempre aconteceu, e não é motivo para pânico. Esse é um ótimo momento para comprar quando os preços estão mais baixos.
Analisando os Fundos Imobiliários Mais Promissores de 2025
Agora, vamos olhar para alguns fundos que estão sendo recomendados pelos especialistas. Se você quer saber onde está o potencial de crescimento para os próximos anos, aqui estão algumas sugestões que valem a pena analisar:
- PVB11 (Lajes Corporativas): Apesar de ter uma vacância de 15,4%, está abaixo do seu valor patrimonial, o que significa que o preço está muito atrativo. Mas vale lembrar que a vacância de alguns imóveis do fundo pode ser um risco, então, é importante estar atento.
- BTLG11 (Logística): Um dos destaques da área de logística. Esse fundo tem 34 imóveis, o que ajuda a diversificar os riscos. Ele tem uma vacância baixa e está com um desconto significativo em relação ao valor patrimonial.
- XPL11 (Shopping Centers): Este fundo tem mais de 90 shoppings e está com um desconto interessante em relação ao seu valor patrimonial. Além disso, tem um yield de 11% nos últimos 12 meses, o que é uma ótima oportunidade.
- KNCR11 (Recebíveis): Um fundo de recebíveis com mais de 7 bilhões em patrimônio. Embora não esteja com desconto, ele é uma opção sólida para quem busca segurança e liquidez.
- RBRF11 (FOF – Fundos de Fundos): Este fundo tem 11 fundos imobiliários no portfólio e paga um yield de 12,6% nos últimos 12 meses. Se você quer um fundo diversificado, esse pode ser uma excelente escolha.
Como Montar Sua Carteira de Fundos Imobiliários
Agora que já mostramos algumas opções, você deve estar se perguntando: “Como posso montar uma carteira diversificada de fundos imobiliários?”. A boa notícia é que você pode montar uma carteira de fundos imobiliários com menos de R$ 400! Isso mesmo, com menos de R$ 400 você já consegue investir em fundos de diversos segmentos e com diferentes indexadores, o que torna a carteira mais robusta e diversificada.
Dica de ouro: Ao investir em fundos imobiliários, o objetivo principal é gerar dividendos. Ou seja, você vai receber renda passiva mensal, que pode ser reinvestida, gerando uma bola de neve positiva.
Conclusão: Hora de Investir ou Esperar?
Agora, me diz aí nos comentários: você acha que é hora de investir ou de fugir dos fundos imobiliários? O que você está esperando para começar a investir? Lembre-se, o momento de investir é agora, aproveitando os descontos e o potencial de crescimento dos fundos imobiliários, especialmente com a volta do trabalho presencial e o futuro movimento da SELIC.
Não deixe para depois, monte sua carteira hoje e comece a colher os frutos no futuro. E se você quer aprender mais sobre como investir em fundos imobiliários, investir no exterior, e até como montar uma carteira diversificada, venha fazer parte da minha comunidade de investidores!